Directeur financier (MS)

Objectifs et contexte de la certification :

Le directeur financier participe avec les autres dirigeants de l’entreprise au développement interne ou externe de celle-ci. Il est un personnage-clef de la santé financière et économique de l’entreprise. Il participe à la définition de la stratégie et propose les grands axes financiers à la Direction générale. Depuis ces dernières années, il a gagné en influence en raison de son implication dans des activités liées à la transformation et à l’évolution de l’entreprise. Son rôle ne s’arrête plus au contrôle des coûts, aux pratiques comptables et financières et au respect des obligations réglementaires, mais s’étend à celui, plus vaste, d’ « architecte de la valeur de l’entreprise [1]».

Expert financier, il procède au diagnostic financier et collabore à l’élaboration de la stratégie financière de sa structure, en tenant compte du positionnement actuel et de ses orientations de développement à court et moyen terme. Afin d’évaluer l’impact des orientations définies, il met en place les modalités de pilotage du budget, en veillant à sa cohérence avec le plan de développement général.

Homme de confiance, tenu à une certaine déontologie, il a accès à toutes les informations sensibles de l’entreprise. Il se tient informé de l’évolution de la réglementation et participe à la mise en place des nouvelles normes et réglementations. Il anime la communication financière et la relation avec les actionnaires et investisseurs. Il représente la société lors des négociations avec les banques.

En fonction de l’organisation de l’entreprise, le directeur financier peut piloter l’activité d’équipes d’expert : contrôle de gestion, audit interne, affaires juridiques et fiscales...Il peut parfois prendre en charge les missions de gestion des ressources humaines et des services généraux.

Le poste varie nécessairement, en fonction de la taille de l’entreprise, de l’importance des services dédiés et de l’organigramme du groupe.
Dans un groupe important et centralisé, le directeur financier d’une filiale se consacrera prioritairement à l’application de la politique définie par la maison-mère en mettant en œuvre les outils optimisant les normes et les process. Dans les petites entreprises indépendantes, ses fonctions seront concentrées sur le pilotage et les recommandations à la direction générale et aux directeurs opérationnels. L’optimisation des moyens financiers et l’amélioration de la rentabilité seront ses priorités.

Ces dernières années le métier de Directeur financier a été impacté par l’importance croissante du digital qui a permis de délocaliser à l’étranger certaines fonctions telles que la comptabilité. De plus, comme les autres dirigeants, il doit de plus en plus faire face aux grandes crises mondiales et aider son entreprise à s’y adapter : crise économique et financière et, récemment, pandémie.

[1] Citation tirée de l’article « le CFO devient l’architecte de la valeur de l’entreprise », Finyear, quotidien de l’exercice financier

Activités visées :

1/ Le développement d’une vision stratégique globale et exercice d’un leadership responsable et engagé
2/ Le pilotage des opérations de communication et d'information financières
3/ Le pilotage des décisions financières majeures et des relations avec les apporteurs de fonds
4/ Le pilotage du budget et de la performance 

Compétences attestées :

1/ Le développement d’une vision stratégique globale et exercice d’un leadership responsable et engagé
Le développement d’une vision stratégique
La prise en compte de la multi-culturalité et des diversités
La mise en œuvre et l’accompagnement du changement
L’intégration des enjeux économiques et sociétaux dans son activité de manager

2/ Le pilotage des opérations de communication et d’information financières
La préparation et analyse des documents comptables et financiers
La communication des informations comptables et financières aux partenaires internes et externes
L'utilisation de l’information financière internationale dans des missions d’analyse financière et d’évaluation d’entreprise

3/ Le pilotage des décisions financières majeures et des relations avec les apporteurs de fonds
La définition et la mise en oeuvre de la stratégie budgétaire et financière de l’entreprise
La gestion de la trésorerie et des financements
La contribution à la stratégie de développement de l’entreprise
Les relations avec les tiers : banquiers, établissements et marchés financiers, partenaires commerciaux, commissaires aux comptes
Le management de l’équilibre financier de l’entreprise sur le court et le long terme

4/ Le pilotage du budget et de la performance
La mise en œuvre d’une démarche de pilotage global dans l’entreprise par une gestion stratégique des coûts et des performances au quotidien
La supervision et la validation du contrôle de gestion groupe : planification, budget, reporting
Le suivi et l'analyse des coûts dans l’entreprise à des fins d’utilisation managériale 

Modalités d'évaluation :

1/ Le développement d’une vision stratégique globale et exercice d’un leadership responsable et engagé
Evaluation collective de type «expérientiel», travail de groupe en mode collaboratif
Chaque équipe (représentant une entreprise) travaille sur un projet actuel et concret de transformation proposé par une autre équipe/entreprise
L’objectif des candidats est de poser un diagnostic de la situation et de proposer des solutions nouvelles
Travail de groupe suivi d’une présentation orale

2/ Le pilotage des opérations de communication et d'information financières
Préparation des états financiers d’une entreprise à partir d’études de cas
Travail individuel

Etude de cas à partir de données financières fournies sur une entreprise:
- Analyse du compte de résultat
- Analyse de l’équilibre financier
- Solde de trésorerie et analyse du tableau de flux de trésorerie
Travail de groupe

3/ Le pilotage des décisions financières majeures et des relations avec les apporteurs de fonds
Réalisation de l’évaluation d’une entreprise cotée en bourse par la méthode des DCF (discounted cash flows / flux de trésorerie actualisés)
Travail en petits groupes
Production d’un travail écrit et d’un fichier contenant les calculs

A partir du business plan d’une entreprise et d’une note détaillant l’investissement financier pour les futurs associés :
Analyse de l’investissement physique
Analyse de l’investissement financier
Calcul de la rentabilité de l’investissement financier
Travail de groupe avec production d’un document écrit

Exercice de simulation dans lequel le candidat, placé en situation de trader, place des ordres sur les marchés via une plateforme de trading et interagit avec les autres traders

4/ Le pilotage du budget et de la performance
Mise en situation des participants en équipes
Gestion d’entreprises fictives, concurrentes sur un marché donné
Processus de prise de décision à partir de situations financières variées et complexes
Les candidats disposent d’états financiers sur une interface web :
- préparation du diagnostic de l’entreprise
- construction de tableaux de bord
- rédaction du plan stratégique
- réalisation de l’analyse financière
Soutenance orale de 15 minutes par équipe

Etude de cas
Elaboration du budget d’une entreprise
Travail collectif
A partir du contexte professionnel du participant, analyse de la stratégie dans les opérations et recherche d'indicateurs de pilotage pertinents pour la mise en œuvre d'une démarche de pilotage globale
Travail individuel